ФРС Конгрессу: Программа КС намного менее масштабна, чем бюджет США

Председатель Федеральной резервной системы Бен Бернанке в настоящее время делает все, чтобы его ведомство не обвинили в финансовом расточительстве.
По словам главного экономиста Barclays Capital по США, члены ФРС предупреждают конгрессменов о необходимости пересмотра бюджета страны. Это говорит о том, что чиновники обеспокоены снижением доверия к финансовой системе США и хотят, чтобы представители Конгресса помогли предотвратить усугубление проблемы.
В своем выступлении перед Бюджетной комиссией палаты представителей Бернанке отметил, что "все, что на данный момент может быть сделано для изменения курса, положительно отразилось бы на экономической ситуации" и процентных ставках.
"Нам угрожают ужасные финансовые проблемы, и Конгресс обязан что-то с этим делать", - отмечает профессор экономики Нью-Йоркского университета, который проводил экономические исследования совместно с Бернанке. "Если у вас в наличии есть время, используйте его для решения проблем", а не "пускайте пыль в глаза разговорами о ФРС", - замечает эксперт. По его словам, планы ФРС по закупке бондов на 600 млрд долл "достаточно скромны" в сравнении с необходимостью уравновесить бюджет в 3,7 трлн долл.

Предоставлено ForexTimes

Европейские фондовые индексы продолжают падать

Среди участников рынка распространяется мнение о том, что ускорение темпов мировой инфляции может привести к повышению процентных ставок. На этом фоне падение европейских фондовых индексов продолжается на уже третий день. Совершили откат азиатские акции и фьючерсы на американские индексы.
Акции Air France-KLM Group упали на 8%. После выхода новостей о том, что Deutsche Boerse ведет переговоры о покупке NYSE Euronext, акции немецкой компании выросли на 5,2%.
Индекс Stoxx Europe 600 снизился на 0,2% и составил 286,75 в 8.13 утра по Гринвичу.
Ранее на этой неделе индекс достиг максимального с сентября 2008 г уровня. Аналитики связывают это с распространением оптимистических настроений по поводу ускорения темпов восстановления мировой экономики, а также с ростом надежд на то, что стратегия поддержки стран-должников с помощью евро будет успешной.
Согласно имеющейся информации, в результате ралли индекс Stoxx Europe 600 примерно в 16 раз превысил размер EPS (прибыли на акцию) этих компаний, достигнув отметки 9-месячного максимума.
За сегодняшний день индекс MSCI Asia Pacific упал на 1%, а фьючерсы на Standard & Poor's 500 потеряли 0,3%. Согласно последним данным, более 74% из 329 компаний в S&P 500, которые заявили о своих доходах, превзошли прогнозы по размеру прибыли на акцию. Как стало известно, в Европе этим могли похвастаться только 56% компаний.

Предоставлено ForexTimes

Доллар упал, фондовые индексы колеблются

Среди участников рынка распространились предположения по поводу того, что процесс восстановления мировой экономики набирает обороты. Помимо этого, в Египте наблюдалось снижение уровня политической напряженности. Все это способствовало росту спроса на высокодоходные активы. Как следствие, курс доллара упал.
На фоне смешанных отчетов по доходам корпораций колебались фондовые индексы. Индекс доллара прервал 4-дневную восходящую тенденцию, упав на 0,3%. Индекс MSCI Asia Pacific вырос на 0,3% и составил 139,76. Фьючерсы на S&P и Stoxx Europe 600 вчера достигли уровней 3-летних максимумов. Сегодня первый индекс практически не изменился, а второй потерял 0,2%.
Среди компаний, сообщивших о росте доходов, National Australia Bank и Xstrata, в то время как тайваньская компания Powerchip Technology сообщила об убытках.
"В целом, статистика по прибыли корпораций и корпоративной активности поддерживает идею того, что мировая экономика вошла в стадию уверенного восстановления", - говорит представитель Pengana Capital в Мельбурне.
Цены на медь снизились на 0,8%, а нефть торговалась у отметки недельного минимума.
Согласно статистике, в США в декабре выросли объемы кредитования населения, а в Германии прогнозируется рост промышленного производства.
С момента начала антиправительственных выступлений в Египте уровень кредитного риска в стране упал до минимального уровня.

Предоставлено ForexTimes

Доллар и иена продолжают ослабевать

Как предполагают экономисты, в Германии растут объемы экспорта, а в США снижается число первичных заявок на пособие по безработице. Оптимистичные прогнозы аналитиков вторят предположениям о том, что восстановление мировой экономики набирает обороты. На фоне этого падение американского доллара против евро продолжается в течение трех дней, теряет свои позиции японская иена.
Южнокорейская вона переступила отметку 2-летнего максимума против доллара США на фоне слухов о том, что центральный банк Южной Кореи последует примеру Народного банка Китая и повысит размер процентных ставок в рамках борьбы с ростом инфляции.
Завтра, 10 февраля, в Австралии к выходу готовится статистика по изменению числа занятых и уровню безработицы. Как считают экономисты, в стране будет зафиксирован самый продолжительный рост числа рабочих мест с 2007 г. На фоне этих предположений австралийский доллар торговался примерно на 0,9% ниже образованного в 2011 г максимума против доллара.
"Похоже, что улучшение экономической ситуации происходит во всех странах мира", - замечает глава валютного отдела токийского банка Credit Agricole Corporate and Investment. "Вполне вероятно, что текущая тенденция будет способствовать увеличению рисковых настроений. Это, в свою очередь, негативно отразится на долларе и иене", - предполагает эксперт.

Предоставлено ForexTimes

Комментарии министра финансов Новой Зеландии спровоцировали падение NZD

Выступая перед парламентом, Министр финансов Новой Зеландии Билл Инглиш заявил о том, что, "возможно", во 2-м полугодии 2010 г экономика страны переживала спад. Эти слова вызвали волну падения новозеландского доллара против всех основных валют.
Завтра, 10 февраля, в Австралии к выходу готовится статистика по изменению числа занятых и уровню безработицы. Как считают экономисты, в стране будет зафиксирован самый продолжительный рост числа рабочих мест с 2007 г. На фоне этих предположений австралийский доллар торговался менее чем на 1% ниже образованного в 2011 г максимума против доллара.
Уверенность инвесторов в процессе восстановления мировой экономики нашла свое отражение в росте фондовых рынков США и Европы, что также оказало поддержку австралийской валюте.
"Комментарии министра финансов Новой Зеландии были в духе проверенной и испытанной временем стратегии вербальной интервенции, целью которой было понизить курс валюты", - отмечает глава отдела исследований азиатских финансовых рынков в Rabobank Groep. "Ситуация в США идет на поправку, но все же не семимильными шагами, в Европе все очень даже неплохо, в Китае происходит ужесточение, но не подавление денежно-кредитной политики", - размышляет эксперт. "Австралийский доллар продолжит торги в зоне паритета", - считает аналитик.
"Рисковые настроения инвесторов продолжают доминировать на рынках", - отмечает рыночный стратег из Westpac Banking. "Вполне вероятно, что австралийский доллар может устремиться к декабрьскому максимуму", - считает аналитик. 31 декабря, напомним, австралийский доллар образовал 27-летний максимум против доллара США - 1,0256.

Предоставлено ForexTimes

Макростатистика и прогнозы

На фоне предположений о том, что статистика из США и Германии подтвердит усиление процесса восстановления мировой экономики, укрепил свои позиции евро, рекордной отметки достигли цены на медь, а правительственные облигации упали в цене.
Евро вырос против 13 из 16 основных валют на рынке Forex. Падение казначейских облигаций США продолжалось уже шесть дней. Цены на медь выросли на 0,7%, образовав новый исторический максимум. Индекс MSCI Asia Pacific вырос на 0,5%, после чего практически не менялся. Фьючерсы на S&P прибавили 0,1%, а индекс Stoxx Europe 50 вырос на 0,4%.
Как ожидается, в США вырастет показатель кредитования населения и увеличится число оптимистически настроенных представителей малого бизнеса, чему способствовало неожиданное снижение уровня безработицы в стране. В Германии, тем временем, прогнозируется рост числа производственных заказов и увеличение уровня промышленного производства.
"В этом году мы советуем инвесторам оставаться в развитых странах", - говорит старший стратег по инвестициям в Азиатско-Тихоокеанский регион в Russell Investment Group. По его словам, "в этих странах есть признаки восстановления, причем фиксируется достаточный уровень резервных производственных возможностей, а также наблюдается потенциал для дальнейшего роста".

Предоставлено ForexTimes

Аналитики: доходность долговых облигаций Египта может вырасти

В результате долгового аукциона Египет планирует привлечь 15 млрд египетских фунтов (2,6 млрд долл). По прогнозам аналитиков, доходность долговых облигаций вырастет, так как международные инвесторы, скорее всего, не примут участие в подписке.
По словам главы Центрального банка Египта, у местных банков достаточно финансовых средств, чтобы выкупить все долговые облигации.
По словам каирских дилеров, доходность 3-месячных ценных бумаг может прибавить от 40 до 100 базисных пунктов. По словам представителя компании Exotix, уровень доходности всех египетских облигаций может подскочить на 350 базисных пунктов, или на 3,5%. 
Отсутствие иностранных инвесторов может привести к дальнейшему ослаблению египетской валюты, которая вчера достигла минимальной с 2005 г отметки.
Как стало известно, вчера, 6 февраля, иностранные инвесторы продали казначейские бумаги на сумму 1,7 млрд долл, что привело к росту их доходности на 50 базисных пунктов.
"Банки полны ликвидности", - отметил глава Центрального банка Египта. Доходность ценных бумаг вырастет, "однако не так сильно, как ожидается", - отметил эксперт. По его словам, на долю иностранных инвесторов приходится не больше 8% долговых облигаций Египта.

Предоставлено ForexTimes

Инвесторы уверены в том, что Бернанке не отступит от выбранного курса

Инвесторы уверены, что рост цен на продукты питания и энергоресурсы не приведет к ускорению темпов инфляции в США, что позволит Бернанке продолжить реализацию начатой им программы по КС.
"Общий уровень инфляции начинает оказывать большее влияние на денежно-кредитную политику, но пока не влияет на планы ФРС", - отмечает представитель компании Pacific Investment Management.
Похоже, что ФРС "ожидает большего падения уровня безработицы, увеличения инфляционных ожиданий и того, чтобы темпы экономического роста превысили 3,5%", - говорит главный стратег корпорации BlackRock. "На наш взгляд, нам еще довольно далеко до этого", - отмечает эксперт.

Предоставлено ForexTimes

Аналитики: Рост канадского доллара против американского на 23% - это слишком

Среди участников рынка стали распространяться предположения, согласно которым слова главы Банка Канады о том, что укрепление валюты представляет собой угрозу для экономического роста, свидетельствуют о чрезмерном и недопустимом укреплении канадского доллара.
После того, как стало известно, что в ноябре темпы роста ВВП Канады достигли максимальной за последние 8 месяцев скорости, канадская валюта образовала новый максимум против доллара США. Однако позже колебания стоимости нефти, которая находилась то в плюсе, то в минусе, стали причиной падения канадской валюты против американской до самого низкого уровня с 28 декабря.
"Первоначальной реакцией на выход статистики по ВВП были покупки канадской валюты", - заметил глава отдела валютно-обменных операций в Bank of Nova Scotia. "Похоже, что участники рынка попались на коротких позициях", - считает эксперт.
Как стало известно, в ноябре темпы роста ВВП Канады равнялись 3%. В основном, рост ВВП был связан с ростом производства нефти, а также с увеличением объемов продаж в розничной и оптовой торговле.
С марта 2009 г канадский доллар вырос на 23% в отношении к американскому.
Такой сильный рост канадской валюты против доллара США представляет собой настолько сильную угрозу экономике Канады, что представители Центрального банка и финансовые лидеры страны призывают к снижению ее курса.

Предоставлено ForexTimes